最近，Solana帶領Avalanche、NEAR等layer1公鏈大殺四方，市場又傳出殺死以太坊的聲音。確實，ETH Killer是上一輪牛市大部分公鏈手握的王牌敘事。
不過，在EVM一統(tǒng)江湖，layer2尚未爆發(fā)的當下，單靠MEME、DePin等敘事不足以撼動ETH的市場地位。這只是坎昆升級前，Alt-Layer1的短暫狂歡，Why？
1.各大公鏈爭相殺死以太坊的敘事，已然被一輪牛熊周期充分驗證“失敗了”。表面上看這源于以太坊強大的市場共識，和開發(fā)者群體創(chuàng)新力量，以及DeFi、NFT金融應用無限組合的魔力。
實際上因為，Crypto市場還受限于技術(shù)、市場、合規(guī)等因素并未實現(xiàn)Mass Adoption大規(guī)模普及，這些新公鏈帶來的技術(shù)“躍遷”并沒有成為激發(fā)新敘事，擴大新市場增量的抓手，還僅僅在吃以太坊的溢出紅利。
Solana、Avalanche、Aptos等公鏈想從開發(fā)語言、代碼復雜度、運行機制等底層框架徹底提升技術(shù)水平，為應用市場提供更好的infra。比如，Solana的高并發(fā)處理性能和用戶體驗UX優(yōu)勢，單論技術(shù)確實更適用于未來增量Crypto市場。
只不過，眼下市場基本運作邏輯還沒真正蛻變。
偏好風險的游資，渴求財富密碼的市場受眾，不斷刷新的多樣玩法，始終存在的信息差，偶爾溢出圈的暴富故事等等，這些完美構(gòu)成了周期性的牛市基本要素。
這讓技術(shù)“先天局限”的以太坊，愣是靠各類EIP、ERC標準協(xié)議等縫縫補補，也足以衍生出一個龐大的應用市場，還能讓其他競品公鏈僅靠溢出效應就能頻頻冒頭。
但大家都在吃以太坊DeFi市場紅利，還沒到Alt-layer1 可以輕松取代并超越以太坊的時候。
2.以太坊“先天缺陷”已經(jīng)探索出了一整套成熟解決方案，比如：擴容問題，演變出了Rollup、Plasma、Validium等各類方案；又比如：EOA地址局限，靠ERC4337 Account Abstraction也得到了升級，甚至演變出了一個賬戶抽象賽道；
此外，layer2也同樣成了一個敘事賽道，OP-Rollup和ZK-Rollup展開持續(xù)拉鋸戰(zhàn)等；后續(xù)還有坎昆升級后的Blob空間以及更遙遠的Sharding分片、底層SNARK化等來提供后續(xù)發(fā)展支撐；
即便是區(qū)塊容量上限潛在的DA能力局限問題，也延伸出了Eigenlayer等基于Restaking方案來優(yōu)化DA，再通過模塊化組合Celestia這類三方DA方案，以及對VM執(zhí)行層的可選替代方案等等。
整個以太坊的開發(fā)、擴容、外延環(huán)境已經(jīng)足夠成熟和繁榮。它背后的開發(fā)者力量才是大以太屹立不倒的基石。
雖然以太坊過去幾年，持續(xù)疊樂高構(gòu)建生態(tài)的落地結(jié)果確實不及預期，但能在頻發(fā)的黑客攻擊下，完成POW到POS的關(guān)鍵升級，又能把開發(fā)者資源聚攏在以以太坊EVM為中心的主線上，且能演變出一個更加宏大的layer2敘事板塊，以太坊的后續(xù)潛在可能性不容低估。
相信以太坊，是對以太坊多年穩(wěn)固共識的敬畏，也是對其背后龐大開發(fā)者群體Builder的Respect。
依稀記得18年歲末，EOS號稱全新范式公鏈，且掀起了一輪菠菜游戲狂潮，但事實結(jié)果大家都看到了，短暫繁華散盡后，最終還是慢卻穩(wěn)健的以太坊笑到了最后。
真正的價值發(fā)現(xiàn)，一定得慢慢Capture捕捉。
3.Layer2在熊市的Build速度確實慢了，尤其是沒有一輪layer2 Summer的市場大饋贈，讓參與layer2生態(tài)構(gòu)建的每個人都有點心有不甘。
不過， layer2 Build速度過慢和以太坊DeFi敘事溢出到各大新銳公鏈另立山頭道理類似。以太坊layer2的后半程要靠一些高頻交易和應用驅(qū)動，單靠以太坊金融玩法的溢出效應和路徑依賴，和Alt-layer1硬碰硬對抗并沒有優(yōu)勢。
一方面，Arbitrum、Optimism等OP-Rollup有了layer2先發(fā)生態(tài)優(yōu)勢，并在Stack戰(zhàn)略下，擴大了市場疆域，但這些戰(zhàn)略擴張到底屬于B端布局，OP-Rollup需要解決被詬病的中心化難題且?guī)覥端市場增長。
另一方面，zkSync、Starknet等ZK-Rollup有更Advanced技術(shù)優(yōu)勢，只不過ZK也是著眼于未來的技術(shù)，已有用戶量級無法充分顯現(xiàn)ZK的強大之處。只有用戶量級擴大，Gas才能低到忽略不計，體驗也越絲滑，這才是ZK layer2的最終形態(tài)。
此外，layer2市場腰尾部力量正在舉事，比如，Metis，嘗試用Hyper（OP+ZK）Rollup技術(shù)，做POS去中心化Sequencer，變革Token的激勵方式（治理—>實用）等等。還有，Espresso、Astria等共享Sequencer方案，也在以Rollup as a Service的方式也不斷外延layer2市場的潛能。
別以為OP+ZK就已經(jīng)把layer2的故事講完了，在我看來，Layer2 War才真正開始，真正內(nèi)卷的layer2市場坎昆升級后可能才拉開局面。當坎昆升級時間敲定后，layer2的抱團逆勢上漲不正是對眼下layer2憋屈處境的一次情緒釋放？
當未來應用鏈敘事場景打開，Mass Adoption的局面被打開后，layer2賽道能沉淀的資金、用戶和DApp應用，一定比其他Alt-layer1更穩(wěn)固。
4.當然，此刻為以太坊生態(tài)發(fā)聲，并非否定Solana的市場潛力。不可否認，Solana的技術(shù)創(chuàng)新起點確實高于已有區(qū)塊鏈架構(gòu)，無論是它的存儲和計算分離特性以及高并發(fā)交易處理特性，都使得它對用戶很友好，更容易打造生態(tài)。
以DePin為例，物理基礎設施+Token代幣激勵，這是過去一直在失敗漩渦中反復的敘事，比如Filecoin Arweave等。在Solana上會不會真正成功，我不知道，但DePin發(fā)生在Solana上，我對DePin的信心會多一些。畢竟，高并發(fā)的技術(shù)起點和web2天然接軌，這和靠模塊組合并入的生態(tài)邏輯還不一樣。
Solana眼下的崛起，一方面是以太坊layer2短暫沉寂帶來的空窗機會，另一方面則是Solana上本來就活躍著一批開發(fā)力量的結(jié)果。但需要糾正的是，Solana的目標并非殺死以太坊，它其實在找以太坊的“空白”點伺機突破，如果有所建樹且有于以太坊匹配的生態(tài)當量，頂多也就是比肩而已，何來取代一說。
以太坊不可避免的會被一些全新技術(shù)起點的Alt-layer1鏈沖擊，但他們都不是以太坊“殺手”，我更傾向于稱之為，web3破局創(chuàng)新者。
以太坊在DeFi金融應用以及龐大的組合性生態(tài)已經(jīng)獲得了成功，而layer2、layer3未來的新征途還正在路上。
如果“開放、包容、可信、組合”，這樣的以太坊最終都成就不了區(qū)塊鏈價值落地，我很難相信一個新鏈就會。
